UBS kupuje Credit Suisse - istorijski dogovor da bi se sprečila kriza

UBS Group AG je pristao da kupi Credit Suisse Group AG u istorijskom dogovoru uz posredovanje vlade, da bi se obuzdala kriza poverenja koja je pretila da se proširi na svetska finansijska tržišta.

Švajcarska banka plaća tri milijarde franaka, to jest 3,25 milijardi dolara (prethodno su obavešteni izvori preneli da je kupac spreman da plati dve milijarde dolara) za svog rivala kroz ugovor koji obuhvata sve akcije i koji uključuje opsežne državne garancije i odredbe o likvidnosti. To će biti dogovor o preuzimanju svih akcija, i to na popustu, gledano u odnosu na cenu akcija Credit Suissea zabeleženu na kraju trgovanja u petak, kada je banka procenjena na oko 7,4 milijarde franaka (osam milijardi dolara).

 

Potom - nakon objave vesti o preuzimanju - cena po akciji je zabeležila pad od 99 odsto u odnosu na vrhunac Credit Suissea iz 2007.

Švajcarska nacionalna banka pristala je da ponudi liniju likvidnosti u iznosu od 100 milijardi dolara banci UBS kao deo sporazuma, navodi "Financial Times" (FT), koji je prvi izvestio o sporazumu. Švajcarske vlasti spremne su da promene zakone zemlje kako bi zaobišle glasanje akcionara, navodi list, pozivajući se na ljude bliske ovom pitanju.

Predstavnici dve banke odbili su da komentarišu.

Plan, koji je ugovoren u munjevito organizovanim pregovorima o kriznim situacijama tokom vikenda, nastoji da reši ogroman pad akcija i obveznica Credit Suissea tokom protekle nedelje, posle kolapsa manjih američkih kreditora. Zaštita likvidnosti koju je sprovela švajcarska centralna banka sredinom nedelje nije uspela da okonča tržišnu dramu koja je pretila da rastera klijente i druge strane, sa potencijalnim posledicama za širu industriju.

Američka vlast sarađuje sa svojim kolegama iz Švajcarske, jer oba kreditora imaju operacije u Sjedinjenim Američkim Državama i smatraju se sistemski važnim u Švajcarskoj, preneo je ranije Bloomberg. Vlasti su tražile sporazum pre nego što se tržišta ponovo otvore u Aziji.

UBS je ranije dao ponudu od oko milijardu dolara, ili 0,25 franaka po akciji za Credit Suisse, koju je kompanija odbila, rekli su obavešteni izvori.

Bloomberg

 

UBS se usaglasio sa ublažavanjem klauzule o značajnoj negativnoj promeni (engl. material adverse change - MAC; termin koji se odnosi na veliku promenu ili efekat koji može negativno uticati na ishod sporazuma) koja bi poništila dogovor ako skoči rast kreditnog duga, takođe je objavio FT. Ova klauzula se primenjuje za period između potpisivanja i zaključenja ugovora, kažu ljudi.

Preuzimanje zajmodavca starog 166 godina predstavlja istorijski događaj za naciju i svetske finansije. Nekadašnji Schweizerische Kreditanstalt osnovao je industrijalac Alfred Escher 1856. godine da bi finansirao izgradnju železničke mreže ove planinske nacije. Prerastao je u svetskog igrača koji simbolizuje ulogu Švajcarske kao finansijskog centra, pre nego što se borio da se prilagodi promenjenom bankarskom pejzažu nakon finansijske krize.

Bloomberg

 

UBS vuče korene unazad kroz oko 370 odvojenih institucija tokom 160 godina, što je kulminiralo spajanjem dva entiteta - Union Bank of Switzerland i Swiss Bank Corporation 1998. godine. Nakon što je izašao iz procesa državnog spasavanja tokom finansijske krize 2008, UBS je stekao reputaciju kao jedan od najvećih svetskih menadžera bogatstva, koji pruža usluge pojedincima sa visokom i ultravisokom neto vrednošću širom sveta.

Dok je Credit Suisse izbegao spasavanje tokom finansijske krize, poslednjih godina je bio pogođen nizom eksplozija, skandala, promena rukovodstva i pravnih problema. Klijenti su povukli više od 100 milijardi dolara imovine u poslednja tri meseca prošle godine zbog zabrinutosti oko njegovog finansijskog zdravlja, a odlivi su nastavljeni čak i nakon povećanja kapitala za četiri milijarde franaka.

(Tekst ažuriran novom svotom novca za preuzimanje banke od 3,25 milijardi dolara i dopunjen novim informacijama od trećeg pasusa nadalje.)

 

- U pisanju teksta pomogla Myriam Balezou.