Fortenova grupa uskoro bez sankcionisanih suvlasnika

Iz Fortenova grupe su u sredu saopštili da je krovna holandska holding kompanija Fortenova Group TopCo B.V. postigla dogovor s kompanijom Open Pass, najvećim nesankcionisanim deoničarom Fortenova grupe pod kontrolom Pavla Vujnovca, koji bi trebalo da rezultira novom vlasničkom strukturom u kojoj više neće biti sankcionisanih suvlasnika.

Dogovor se odnosi na prodaju i prenos 100 odsto udela koje Fortenova Group TopCo B.V. drži u kompaniji Fortenova Group MidCo B.V. na novoosnovanu holandsku korporativnu strukturu koja se sastoji od holandske fondacije Iter STAK Stichting i društva Iter BidCo B.V., za iznos koji može dostići ukupno do 660 miliona evra.

Od tog iznosa, pola milijarde evra kupci bezuslovno plaćaju na zaključenju transakcije, a isplata preostalih 160 miliona evra povezana je s postizanjem ugovorom preciziranih finansijskih ciljeva Fortenova grupe koje bi upravo ta transakcija trebalo da omogući.

"Finansijski ciljevi s čijim ostvarivanjem je srazmerno povezana isplata preostalog iznosa su pre svega ugovaranje održivog refinansiranja u 2024. godini, pod uslovima boljim od sadašnjih, te dostizanje određenih odnosa duga i dobiti iz operativnog poslovanja, koji su niži od sadašnjih. (Ako) u sledeće tri godine dođe do uvrštavanja Fortenove na organizovano tržište ili prodaje materijalne imovine kompanije, ugovor predviđa i moguće dodatne isplate sadašnjim deoničarima koji neće sudelovati u novoj vlasničkoj strukturi", navodi se u saopštenju iz Fortenove.

Promene u vlasničkoj strukturi | Fortenova grupa

Podsećaju kako su u septembru ove godine potpisali ugovor o izdavanju obveznica u iznosu od 1,2 milijarde evra kojim je kratkoročno refinansiran dug kompanije do kraja novembra 2024. godine, a sadašnji kreditori, fondovi kojima upravlja američki HPS Investment Partners, i dalje će imati zalog na udele u kompaniji MidCo.

Od deoničara će na skupštini biti traženo odobrenje za transakciju koje je neophodno za njeno zaključenje, a rezultati glasanja se očekuju 19. decembra 2023. godine. Dogovor o kome će glasati deoničari je takav da u novoj vlasničkoj strukturi, pod jednakim uslovima kao i Open Pass, mogu učestvovati svi kvalifikovani deoničari.

Sadašnji deoničari koji nisu pod sankcijama zbog ruske agresije na Ukrajinu će moći tako da ili samo prenesu svoje vlasništvo u novu BidCo kompaniju ili da uz dobrovoljnu opciju dodatne investicije povećaju svoj vlasnički udeo, ali i da odaberu opciju isplate, odnosno izlaska iz vlasničke strukture. Sankcionisanim deoničarima će njihovi pripadajući iznosi biti uplaćeni na poseban račun kome će moći da pristupe kada sankcijski propisi Evropske unije, SAD i Velike Britanije to dozvole.

Dakle, izgled nove vlasničke strukture zavisiće upravo od interesa i preferencija deoničara. Međutim kako bi bez obzira na nivo interesovanja deoničara za dodatnom investicijom osigurali sredstava potrebna za zaključenje transakcije po dogovorenoj ceni, Open Pass je pristao da osigura isplatu celog ugovorenog iznosa ako to bude potrebno, napominju iz Fortenove.

Ako se kojim slučajem sadašnji deoničari odluče da udvostruče vlasništvo (jer je na raspolaganju za dodatno ulaganje praktično pola ukupnog vlasništva koje je sankcionisano), Open Pass bi takođe udvostručio svoj vlasnički udeo te bi na kraju imao nešto više od 50 odsto vlasništva.

Uprava Fortenova Group TopCoa je jednoglasno odlučila da odobri tu transakciju, a savetovali su je vodeći globalni pravni i finansijski stručnjaci, uključujući pravna društva Akin Gump LLP i Houthoff Coöperatief U.A. i investicionu banku Lazard Frères & Co. Nezavisna međunarodna investiciona banka Houlihan Lokey je dala svoje mišljenje o prikladnosti finansijskih uslova ponude (engl. fairness opinion).

Predložena transakcija takođe ima jednoglasnu preporuku izvršnih direktora Fortenova grupe, kao i članova Upravnog odbora koji nisu u sukobu interesa zbog povezanosti s Open Passom ili zbog zakonskih ograničenja ne mogu da učestvuju u glasanju. Oni su odlučili da podrže transakciju jer je u najboljem interesu Fortenova Grupe, njenog poslovanja i svih njenih deoničara.

Tim povodom Fabris Peruško, glavni izvršni direktor i član Upravnog odbora Fortenova grupe, rekao je: "Postizanjem ovog dogovora svim sadašnjim nesankcionisanim deoničarima naše kompanije pod jednakim uslovima će biti omogućeno da donesu odluku o tome da li žele da nastave da budu suvlasnici u novoj vlasničkoj strukturi Fortenova grupe, u kojoj više neće biti sankcionisanih deoničara, koji će pritom dobiti kompenzacije u skladu sa sankcijskom regulativom. Postizanje dogovora s Open Passom, koji je pristao da osigura ukupan iznos transakcije, (ako) to bude potrebno, ključna je prekretnica koja za nas otvara novo poglavlje i daje novu perspektivu Fortenova grupi. S početkom rata u Ukrajini našli smo se, ne svojom krivicom, u situaciji da nas sankcionisano rusko suvlasništvo značajno ograniči u poslovanju i daljem razvoju, čineći dugoročno i održivo refinansiranje praktično nemogućim i ta će se situacija sada napokon promeniti, na dobrobit svih naših zaposlenika, partnera, kupaca i širih zajednica država u kojima poslujemo. Posebno mi je drago što će realizacija ovog dogovora omogućiti konačno plaćanje dobavljačima bivšeg Agrokora, od kojih su većina i sadašnji partneri Fortenova grupe, duga holandske holding kompanije Fortenova Group TopCo koji iznosi 82 miliona evra."

Kako bi deoničari Fortenova grupe mogli da donesu informisanu odluku o tome kako će glasati, kao i odluku o tome da li će i uz koji iznos eventualne dodatne investicije preneti svoje udele u BidCo STAK-u, kompanija Fortenova Group TopCo je pripremila detaljne materijale dostupne investitorima, s kojima će se takođe održati konferencijski razgovor preko telefona. Završetak transakcije, koji se očekuje između prvog i drugog kvartala 2024. godine, takođe će zahtevati odobrenje određenih sankcijskih tela, kao i odobrenja tela nadležnih za zaštitu konkurencije na tržištu u više jurisdikcija.

S obzirom na dosadašnji tok događaja i više pokušaja zaustavljanja procesa prodaje od SBK Arta, neće biti iznenađenje ako se takvi pokušaji nastave, ali se s obzirom na dosadašnje ishode sudskih postupaka u Fortenovi nadaju da će već na proleće iduće godine imati novu vlasničku strukturu, bez sankcionisanih suvlasnika.

Trenutno nema komentara za vest. Ostavite prvi komentar...

Ostavi komentar