Akcije i obveznice porasle nakon sporazuma s Iranom, tržišta odahnula

Globalne akcije i obveznice su porasle, dok je cena nafte pala na najniži nivo u poslednja tri meseca nakon što je sporazum između SAD i Irana o ponovnom otvaranju Ormuskog moreuza ublažio strahove od poremećaja u snabdevanju energentima i podstakao talas kupovine na finansijskim tržištima.

Fjučersi na američke i evropske akcije skočili su za više od jedan odsto, dok je MSCI indeks azijskih akcija porastao za oko tri odsto. Japanski indeks Nikkei 225 bio je na putu da dostigne rekordnu vrednost na zatvaranju trgovanja. Dolar je oslabio prema svim glavnim svetskim valutama, dok je bitcoin dostigao najviši nivo u gotovo dve nedelje. Cena nafte brent pala je za više od četiri odsto, približavajući se nivou od 83 dolara po barelu.

Mirovni sporazum otvara put za okončanje sukoba u kome je od kraja februara poginulo više hiljada osoba, poremetio globalnu ekonomiju i izazvao velike oscilacije na finansijskim tržištima. Obnavljanje izvoza nafte iz regiona Bliskog istoka može pomoći u smanjenju geopolitičke premije uračunate u cene sirove nafte, što bi predstavljalo olakšanje za kreatore ekonomske politike koji se bore sa inflacijom.

"Tržišta već mesecima čekaju ovu vest i prvi znaci olakšanja već su vidljivi", rekao je Josh Gilbert, vodeći analitičar za Azijsko-pacifički region i Bliski istok u kompaniji eToro, platformi za trgovanje različitim klasama imovine. "Ipak, ovo je za sada reakcija zasnovana na optimizmu, a ne na izvesnosti. Neizvesnost neće u potpunosti nestati dok sporazum ne bude formalno potpisan, zbog čega bi investitori i dalje trebalo da zadrže oprezan pristup."

Bloomberg

Ormuski moreuz biće ponovo otvoren u petak, nakon potpisivanja sporazuma sa Iranom, objavio je američki predsednik Donald Trump na svojoj društvenoj mreži Truth Social.

Vest je prvo saopštio Shehbaz Sharif, premijer Pakistan, a potom su je potvrdili Tramp i iranski državni mediji. Nijedna strana nije objavila tekst sporazuma, ali su informacije o osnovnim odredbama sporazuma već danima kružile u javnosti. Iako je pozdravio postizanje dogovora, Trump je u intervjuu za New York Times u nedelju upozorio da bi mogao da ponovo pokrene vojne napade na Tehran ukoliko sa Iranom ne bude postignut sporazum o nuklearnom programu.

Uprkos tome, investitori su u ponedeljak pojačano kupovali rizičniju imovinu, procenivši da će ponovno otvaranje plovnog puta, ključne rute za globalni transport nafte i gasa, verovatno doprineti smanjenju inflatornih pritisaka i dodatno učvrstiti očekivanja da će kamatne stope u narednom periodu biti niže.

Tržišta u razvoju u Aziji, koja su među tržištima koja su najviše pogođena sukobom zbog velike zavisnosti od uvoza nafte, predvodila su rast. Na Filipinima je glavni berzanski indeks skočio za više od šest odsto, što je najveći rast u poslednjih šest godina, dok je ključni indeks Indonezije porastao za pet odsto. Njihove valute bile su među najjačim u regionu u odnosu na američki dolar.

"Verovatno ćemo videti dalji oporavak optimizma na tržištu", izjavio je Tai Hui, glavni tržišni strateg za azijsko-pacifički region u kompaniji JPMorgan Asset Management u Hongkongu. Sektori van tehnološkog buma mogli bi da nadoknade propušteno "sada kada se glavni izvor ekonomske neizvesnosti smiruje", dodao je on.

Prinosi na američke desetogodišnje državne obveznice pali su za pet baznih poena na 4,43 odsto. Prema proceni brokerske kuće ACCM, prinosi bi mogli da se spuste na nivo od 4,20 odsto kako inflatorni pritisci budu slabili nakon privremenog dogovora o ponovnom otvaranju Ormuskog moreuza.

Trgovci svopovima uračunavali su oko 60 odsto šanse da će Federalnih rezervi povećati referentne kamatne stope za četvrtinu procentnog poena do decembra, što je pad u odnosu na oko 80 odsto u petak.

Početak sukoba promenio je kretanje američkog dolara i prinosa na državne obveznice. Dolar je ojačao od početka konflikta, podstaknut potražnjom za sigurnim utočištem, statusom SAD kao neto izvoznika energije i očekivanjima da bi viši troškovi energije mogli naterati Federalne rezerve na podizanje kamatnih stopa. Prinosi na trezorske obveznice takođe su porasli zbog procene inflatornih rizika.

Globalna tržišta akcija su, međutim, uglavnom ignorisala turbulencije. MSCI indeks svetskih akcija nastavio je da dostiže rekordne nivoe tokom sukoba, poslednji put 2. juna, jer je snažan optimizam oko veštačke inteligencije nadjačao geopolitičke brige. U ponedeljak je porastao za 0,6 odsto.

Na drugim tržištima, zlato je poraslo za oko dva odsto, dok je srebro skočilo za gotovo tri odsto. Bazni metali su takođe zabeležili rast, pri čemu je bakar u Londonu porastao skoro za jedan odsto.

Bloombergov indeks dolara pao je za 0,3 odsto. Troškovi osiguranja azijskog duga investicionog ranga od bankrota pali su na najniži nivo od početka rata u Iranu, pokazao je Markit indeks.

"Dolar će verovatno oslabiti ove nedelje zajedno sa cenom sirove nafte nakon što su SAD i Iran najavili potpisivanje mirovnog sporazuma u petak. Produženi pad cena nafte učvrstiće pretpostavku da je inflacija ponovo dostigla vrhunac. To otvara prostor za rast akcija i obveznica kako se ratne investicione pozicije budu zatvarale", kaže Garfield Reynolds, lider tima u MLIV Asia. 

Pored geopolitičkih dešavanja, naredni veliki rizik za tržišta dolazi u sredu, kada će se Fed prvi put pod novim predsednikom Kevinom Warshom izjasniti o kamatnim stopama. Trgovci takođe očekuju odluke niza centralnih banaka ove nedelje, dok energetski poremećaji zbog rata na Bliskom istoku počinju da se prenose na potrošačke cene i usporava rast ekonomije.

U Aziji, očekuje se da će Banka rezervi Australije zadržati kamatnu stopu nepromenjenu na kraju dvodnevnog sastanka u utorak, dok bi Banka Japana mogla da poveća stopu na jedan odsto, nivo koji nije viđen od 1995. godine. Banka Indonezije bi, prema Bloombergovoj anketi, mogla ponovo da podigne kamate nakon vanrednog poteza koga je preduzela prošle nedelje kako bi podržala svoju valutu.

"Glavno pitanje je koliko brzo će ovo olakšanje na tržištu nafte preći u nižu inflaciju i da li to otvara vrata centralnim bankama da zauzmu blaži stav prema monetarnoj politici", izjavio je Tim Waterer, glavni tržišni analitičar u kompaniji KCM Trade.

Vesti iz korporativnog sveta

Najbogatija osoba u Australiji, Gina Rinehart, izjavila je da je napravila "značajnu investiciju" u SpaceX, dok njena rudarska kompanija planira saradnju sa kompanijom Elona Muska u oblasti raketa i satelita.

Akcije kineskog proizvođača AI modela Zhipu snažno su porasle nakon što je JPMorgan Chase & Co. podigao ciljnu cenu akcije, dok je istovremeno snizio preporuku za domaćeg rivala MiniMax. I

Inicijalne javne ponude (IPO), sekundarne ponude i druge prodaje akcija na putu su da dodaju oko 1,5 biliona dolara vrednosti na američko tržište akcija u naredne dve godine, čak i kada se uračunaju otkupi sopstvenih akcija, pokazuju podaci kompanije JPMorgan Chase & Co. Ako se to ostvari, to će označiti najjači period neto izdavanja akcija još od kraja devedesetih godina prošlog veka.

Banke od Sidneja do Londona ubrzano traže izvršne direktore za veštačku inteligenciju (chief AI officer), poziciju koja je praktično nova, ali za koju neki smatraju da možda neće dugo opstati.

Australijski operater auto-puteva Atlas Arteria Ltd. preporučio je akcionarima da odbiju višu ponudu IFM Investorsa, ocenjivši da "znatno potcenjuje“ kompaniju.

Akcije

• Fjučersi S&P 500 porasli su za 1,3 odsto u 6:53 po londonskom vremenu.

• Fjučersi Nasdaq 100 porasli su za 1,9 odsto

• Fjučersi Dow Jones Industrial Average porasli su za jedan odsto 

• MSCI indeks tržišta u razvoju porastao je za 2,6 odsto.

• Japanov Topix je porastao za 3,1 odsto

• Australijski S&P/ASX 200 za 1,3 odsto

• Hongkonški Hang Seng za 0,5 odsto

• Kineski Shanghai Composite za 1,2 odsto

• Fjučersi Euro Stoxx 50 porasli su za 1,7 odsto.

Valute

• Bloombergov indeks dolara - 0,3 odsto

• Evro + 0,4 odsto na 1,1615 dolara

• Japanski jen  + 0,1 odsto na 160,02 po dolaru

• Offshore juan + za 0,1 odsto na 6,7567

• Britanska funta +  0,4 odsto na 1,3454 dolara

• Kriptovalute

• Bitcoin + 2,8 odsto na 65.783,91 dolar

• Ether + 2,9 odsto na 1.718,21 dolar

Obveznice

• Prinos na američke desetogodišnje obveznice - 5 bps na 4,43 odsto.

• Prinos na nemačke desetogodišnje obveznice - 4 bps na tri odsto 

• Prinos na britanske desetogodišnje obveznice - 7 bps na 4,84 odsto

• Prinos na japanske desetogodišnje obveznice - 6 bps na 2,575 odsto

• Prinos na australijske desetogodišnje obveznice - 1 bpd na 4,80 odsto

Robe

• Spot zlato + 2,2 odsto na 4.311,31 dolar po unci

• Nafta West Texas Intermediate - 4,8% na 80,83 dolara po barelu